Инвестиции — это вложение денег в финансовые инструменты или другие активы с целью сохранить капитал и получить доход. Доход может формироваться за счёт роста стоимости актива, дивидендов, купонных выплат или валютной переоценки. Инвестиции всегда связаны с риском: стоимость вложений может как увеличиваться, так и уменьшаться.

Основные цели:

• защита сбережений от инфляции;
• формирование капитала;
• получение регулярного дохода;
• накопление на долгосрочные цели;
• участие в росте компаний и экономики.

Инвестирование не заменяет финансовый резерв: средства на текущие расходы и непредвиденные ситуации целесообразно хранить отдельно.

Брокер — профессиональный участник рынка ценных бумаг, имеющий лицензию и совершающий сделки с финансовыми инструментами по поручению, за счёт и в интересах клиента. Брокер открывает брокерский счёт, принимает поручения, исполняет сделки, ведёт учёт и предоставляет клиенту отчётность.

Банк в основном обслуживает счета, переводы, депозиты и кредиты. Брокер предоставляет доступ к фондовым биржам и позволяет покупать и продавать акции, облигации, паи, ETF и другие инструменты.

Инвестиции через брокера не являются банковским депозитом, не имеют фиксированной гарантированной доходности и могут привести к убыткам.

Фондовая биржа — организованная торговая площадка, на которой покупатели и продавцы заключают сделки с ценными бумагами по установленным правилам.

• KASE — Казахстанская фондовая биржа;
• AIX — биржа Международного финансового центра «Астана».

Как правило, нет. Частный инвестор получает доступ к торгам через лицензированного брокера.

• наличие действующей лицензии;
• наименование юридического лица;
• официальный интернет-ресурс;
• перечень разрешённых видов деятельности;
• доступные торговые площадки;
• тарифы и комиссии;
• порядок хранения клиентских активов;
• официальные контакты.

Лицензию казахстанского брокера следует проверять на официальном сайте АРРФР, а лицензию участника МФЦА — в реестре AFSA.

Это счёт, используемый для учёта денег и финансовых инструментов клиента, проведения расчётов и исполнения сделок.

Деньги учитываются отдельно от собственных средств брокера. Права на ценные бумаги учитываются в депозитарной системе. В зависимости от рынка это может быть Центральный депозитарий, AIX CSD или иностранный кастодиан.

Обычно необходимо:

• обратиться в офис;
• предоставить удостоверение личности или паспорт;
• заполнить анкету клиента и экономический профиль;
• подписать заявление или договор;
• дождаться подтверждения открытия счёта;
• пополнить счёт.

Самостоятельное открытие стандартного брокерского счёта обычно доступно с 18 лет.

Формального универсального минимума нет. Минимальная сумма определяется:

• стоимостью финансового инструмента;
• размером биржевого лота;
• комиссиями;
• требованиями торговой площадки;
• условиями брокера.

Обычно счёт пополняется банковским переводом по реквизитам брокера или через интегрированное банковское приложение. Зачисление может занимать от одного до нескольких рабочих дней.

Клиент подаёт распоряжение на вывод в личном кабинете, мобильном приложении или на бумажном носителе. Деньги перечисляются на банковский счёт, открытый на имя клиента.

Это означает, что сделка заключена, но окончательное перечисление денег и ценных бумаг ещё не завершено. Для многих биржевых сделок используется режим T+2.

• брокерская комиссия за сделку;
• комиссия биржи;
• депозитарные или кастодиальные расходы;
• комиссия иностранного контрагента;
• расходы на конвертацию валюты;
• банковская комиссия за пополнение или вывод;
• вознаграждение управляющей компании фонда.

Наиболее распространённые инструменты:

• акции;
• облигации;
• государственные ценные бумаги;
• паи инвестиционных фондов;
• ETF;
• депозитарные расписки;
• производные финансовые инструменты.

Акция подтверждает долю её владельца в акционерном обществе. Владелец акции может получить доход в виде дивидендов и за счёт роста рыночной стоимости акции. Дивиденды и рост цены не гарантируются.

Облигация — долговой инструмент. Покупая её, инвестор фактически предоставляет деньги эмитенту на определённых условиях. Основной риск — неспособность эмитента своевременно выплатить купон или погасить облигацию.

Дивиденды — часть прибыли компании, распределяемая среди акционеров. Купон — предусмотренная условиями выпуска выплата владельцу облигации.

Если облигация обращается на вторичном рынке и имеется спрос, её можно продать до погашения по текущей рыночной цене.

ETF — биржевой фонд, паи или акции которого обращаются на бирже. Один ETF может включать акции, облигации или другие активы. Преимущество — возможность получить диверсифицированный набор активов одной сделкой.

Паевой инвестиционный фонд объединяет средства нескольких инвесторов. Управляющая компания инвестирует их в соответствии со стратегией и правилами фонда.

Деньги и ценные бумаги фонда хранятся и учитываются кастодианом.

Нет. Стоимость пая зависит от стоимости активов фонда и может изменяться. Прошлая доходность не гарантирует будущего результата.

Нет. Потенциально более высокая доходность сопровождается более высоким риском. Обещание гарантированной высокой прибыли без риска — признак мошеннического предложения.

Основные виды риска:

• рыночный;
• кредитный;
• валютный;
• процентный;
• риск ликвидности;
• инфляционный;
• операционный;
• страновой;
• правовой;
• риск концентрации;
• риск использования заёмных средств.

Инвестор может потерять часть или всю вложенную сумму.

Это распределение вложений между разными инструментами, эмитентами, отраслями, странами, валютами и сроками. Уменьшает зависимость от одного эмитента, но не устраняет общий рыночный риск.

• определить цель и срок инвестирования;
• оценить допустимый размер убытка;
• сформировать финансовый резерв;
• диверсифицировать портфель;
• ограничивать размер одной позиции;
• не инвестировать критически необходимые средства;
• изучать документы эмитента;
• учитывать комиссии и налоги;
• регулярно пересматривать портфель.

Универсального момента не существует. Решение должно соответствовать стратегии, цели, горизонту и допустимому риску.

Номинальная — без корректировки на инфляцию. Реальная — после учёта инфляции. При высокой инфляции положительная номинальная доходность может соответствовать нулевой или отрицательной реальной.

Эффект, при котором полученный доход реинвестируется и далее тоже приносит доход. Чем длиннее срок, тем заметнее эффект.

Нет. Исторические результаты не гарантируют повторения. Необходимо оценивать текущую цену, риски, финансовое положение эмитента и инвестиционный горизонт.

• гарантированная высокая доходность;
• требование срочно перевести деньги;
• общение только через мессенджер;
• перевод на карту физического лица;
• просьба сообщить пароль или SMS-код;
• предложение установить программу удалённого доступа;
• отсутствие лицензии;
• поддельный сайт или аккаунт;
• отказ предоставить договор и раскрыть риски.

Нет. Пароли, одноразовые коды, данные банковской карты и ключи ЭЦП нельзя передавать третьим лицам.

Демо-счёт позволяет потренироваться в покупке и продаже инструментов без использования реальных денег. Прибыль и убытки виртуальные.